2026年巴西所得税：投资者实用指南

2026年所得税（Imposto de Renda）申报窗口自3月17日起开放，截止日期为 5月29日。今年，Receita Federal（巴西联邦税务局）为投资者带来了若干重要变化：境外资产申报新规、四批次提前退税安排，以及预填报申报表中的自动预警提示功能。

若您在2025年持有任何金融资产，本指南将为您详解申报内容、申报方式及新变化。

申报资格

凡符合以下任一条件（基于2025年度数据）的纳税人均须申报：

最后一项往往令许多投资者措手不及。2025年仅购买过一只股票，即便已亏损出售，也须申报。2025年12月31日持有价值50雷亚尔的比特币？同样须申报。此项规定不区分盈亏，也不区分金额大小。

申报期限与退税时间表

2026年退税批次从五批压缩为 四批：

优先顺序不变：老年人、残障人士、教师，以及使用绑定Pix账户的预填报申报表的纳税人。尽早提交可提高在前几批次获得退税的概率。

逾期未在5月29日前申报的纳税人，最低罚款为R$ 165.74，最高可达应缴税款的20%。

2026年的变化

境外投资

这是投资者面临的最重大变化。Receita Federal现要求全面披露：

信托与离岸结构：需说明结构性质、注册国、参股比例及已分配收益。不能仅申报总额，须逐一列明每个主体。

境外金融资产：除收益外，现须申报投资性质（股票、债券、基金、房产），以及2025年度内抵消的任何损失。

境外管理账户：若您在巴西境外持有运营资金，须完整导入或逐字转录境外管理机构出具的收益证明。

预填报申报表新增预警功能

Receita Federal平台现可在填报过程中发出预警，提示您的申报内容与银行、券商及公证机构已报送数据之间的不一致之处。在实践中，这意味着过去只在税务稽查阶段才能发现的错误，现在在提交前即可被标记出来。

所得税退款（Cashback do IRPF）

约400万名2025年未申报、但本有权获得退税的纳税人，现将收到通知，提示其补申报并领取应退款项。若您去年未申报且在投资收益上有代扣税款，请务必查验。

各类投资的申报方法

固定收益（CDB、LCI、LCA、国库直购）

持仓填入 资产与权利 栏（第04组"应用与投资"），使用对应证券类型的代码。以2025年12月31日的余额为准，参照券商出具的收益证明。

收益填入 独家课税收入 栏（适用于代扣所得税的CDB），或 免税收入 栏（适用于免税的LCI和LCA）。

股票

持仓填入 资产与权利 第03组代码01（股票）。填报内容：公司CNPJ、股份数量、平均购入成本及2025年12月31日余额。

若2025年有卖出操作：

月销售额不超过R$ 20,000：普通操作（非日内交易）的盈利免税。填入免税收入栏。

月销售额超过R$ 20,000：资本利得按15%（普通操作）或20%（日内交易）征税。税款本应通过DARF按月缴纳。申报时填入可变收益栏。

亏损：可用于抵扣未来盈利。在可变收益栏填入负值，以保留累计亏损余额。

房地产投资信托基金（FIIs）

持仓填入 资产与权利 第07组代码03。填报基金CNPJ、份额数量及购入成本。

FIIs分红对个人投资者 免征所得税，填入免税收入栏。份额出售的资本利得则按20%征税，不设销售金额豁免门槛。

加密货币

持仓填入 资产与权利 第08组，按对应代码填写：01（比特币）、02（山寨币）、03（稳定币）、10（NFT）等。填报数量及以雷亚尔计的购入成本。

加密资产月度销售额不超过 R$ 35,000 的部分免税。超出部分的盈利按15%至22.5%分级征税，通过GCAP（资本利得程序）计算缴纳后导入申报表。

境外投资

2026年，在巴西境外持有运营资金的投资者申报时须格外谨慎。每项资产须在资产与权利栏单独申报，金额按2025年12月31日的美元PTAX汇率折算为雷亚尔。

境外收入（股息、利息、资本利得）须填入对应栏目，在来源国缴纳的税款可依双边税务协定申报抵扣。

申报前需准备的文件

开启Receita Federal申报程序前，请备齐以下材料：

收益证明：所有持有账户的银行和券商须在2月底前寄送此文件，内含持仓、收益及代扣税款信息。

交割单：适用于买卖过股票、期权或期货的投资者。买入、卖出及手续费的控制记录由您自行负责。

DARF缴款凭证：若您在2025年全年按月缴纳了股票或加密货币可变收益税，需在申报时列明这些缴款记录。

交易所流水：适用于加密货币持有者。巴西交易所已向Receita Federal报送数据，但核实金额是否一致是您自己的责任。

导致税务稽查的常见错误

投资者最常见的五类错误：

1. 未申报证券交易所操作。 即便亏损或金额很小，B3（巴西证券交易所）也会向Receita Federal报告所有交易。若有操作但未申报，不一致之处将被自动检测出来。

2. 混淆持仓与收益。 2025年12月31日的CDB余额填入资产与权利栏；收到的利息填入收益栏。两者是不同的表格。

3. 忘记抵扣亏损。 若您2025年在股票上有亏损但未申报，则丧失了与未来盈利相互抵扣的权利。未申报的亏损在Receita Federal眼中不存在。

4. 使用市值代替购入成本。 资产与权利栏应填入 购入成本，而非市场价值。若您以每股10雷亚尔购入100股，而12月31日市值为15雷亚尔，正确金额为R$ 1,000（成本价），而非R$ 1,500（市值）。

5. 未申报加密货币。 自2019年起，Receita Federal要求申报加密资产。巴西交易所报告月交易额超过R$ 30,000的记录，境外交易所也依据国际信息交换协议进行报告。

简易申报与完整申报的选择

简易申报对应税收入适用20%标准扣除，上限为R$ 16,754.34。若您的实际扣除项（医疗、教育、抚养人、养老金）超过该金额，完整申报更为划算。

对于投资者而言，差异通常体现在 PGBL（可抵扣应税收入12%以内的金额）及医疗、教育支出上。Receita Federal申报程序本身会计算哪种方式税负更低。

Royal Binary投资者须知

持有有效合约的 Royal Binary 投资者应在 资产与权利 栏申报投资金额，并将收到的收益填入相应栏目（依操作性质而定）。平台将提供相关收益证明。

如对特定投资的申报方式有疑问，建议咨询会计师，或通过WhatsApp支持渠道联系我们：(+55 11 93620-5522)。

如需了解 Royal Binary 的投资方案，并深入了解50/50利润分成的托管交易模式，请访问 app.royalbinary.io。